Форма краудфандинга в рамках которой инвесторы получают долю в акционерном капитале компании это - Контакты компаний и предприятий на Atlaso.ru

В последнее время часто можно услышать такой термин как «краудфандинг». Говорят о нем много, но не все понимают, почему вокруг этого явления такой ажиотаж. Чтобы разобраться в этом, прежде всего, нужно дать четкое определение тому, что же такое краудфандинг. Краудфандинг – это народное софинансирование, процесс, при котором одни люди добровольно вкладывают свои деньги для того, чтобы поддержать усилия других людей или организаций в реализации различных проектов и идей. При этом, давая деньги на что-либо, каждый человек может рассчитывать на вознаграждение. Оно принимает различные форматы: начиная от возможности пользоваться реализованным продуктом, заканчивая получением дохода от проекта.

История краудфандинга началась приблизительно в 1997 году, когда поклонники британской рок-группы организовали интернет-кампанию по сбору средств для организации тура группы по США, в ходе которой было собрано 60 000$. Затем в 2002 году был запущен проект FilmVenture.com, который специализировался на денежных сборах для киноиндустрии. Так был образован «краудфандинговый» механизм, и сборы средств стали организовываться уже для самых разных нужд. На сегодняшний день самыми известными стартап платформами в мире являются Kickstarter и IndieGoGo. В России такой формат финансирования проектов начался в 2007 году, когда был создан портал Kroogi. Сегодня самыми успешными площадками по сбору средств для реализации культурных и социальных проектов являются Planeta.ru и Boomstarter.

Не так давно начал развиваться новый подвид краудфандинга – краудинвестинг. Принципиальная разница заключается в том, что краудинвестинг подразумевает вложения в коммерческий проект, где инвесторы получают долю в акционерном капитале компании. Краудинвестинг можно назвать альтернативным финансовым инструментом для привлечения средств в компании или проекты, которые еще не успели наработать себе достаточную кредитную историю.

Актуальность и перспективность краудинвестинга оценили в сфере коммерческой недвижимости и строительства. В этом сегменте бизнеса краудинвестинг работает путем передачи акций индивидуальным инвесторам, которые обеспечивают ежемесячный доход от объекта с учетом понесенных издержек. Продажа акций возможна только другим инвесторам, если же заинтересованных покупателей не нашлось, то существует пятилетняя «точка выхода» для каждого объекта недвижимости, то есть фиксированная цена продажи акций инвестора.

Краудинвестинг является достаточно удобным механизмом привлечения инвестиций на рынке недвижимости, поскольку альтернативные модели получения финансирования требуют больших временных и интеллектуальных ресурсов. Так, в стандартных моделях приобретения объектов недвижимости для закрытия сделок требуются многочисленные согласования и сложные операции с документами. Эксперты отмечают, что медленный процесс покупки недвижимого объекта может в несколько раз увеличить стоимость сделки за счет необходимости привлечения дополнительной юридической помощи.

Сегодня в мире насчитывается более 200 краудинвестинговых площадок, специализирующихся на инвестировании в недвижимость, самые известные из них — Fundrise, RealtyMogul, RealtyShares, Ground Floor и RealCrowd. В России краудинвестинг пока находится в зачаточном состоянии, тем не менее интерес к такому инструменту растет. Так, оборот первой в России краудинвестинговой платформы в сфере недвижимости Aktivo чуть больше, чем за полтора года существования достиг 850 млн руб.

Стоит отметить, что платформа Aktivo появилась только в 2015 году и была организована со-основателем интернет — ритейлера KupiVIP и онлайн-аукциона подержанных автомобилей CarPrice Оскаром Хартманном. Эта площадка, прежде всего, ориентирована на сделки в сфере коммерческой недвижимости, однако, по данным компании, особый интерес у инвесторов вызывает торговый сектор, поскольку остальные сегменты переживают сейчас не лучшие времена. На сегодняшний день инвесторов больше всего привлекают помещения, якорными арендаторами которых являются продуктовые супермаркеты, поскольку эти сферы торгового бизнеса менее всего пострадали от кризиса 2014/2015 года и способны приносить доход выше банковских депозитов. Так, с помощью механизма краудинвестинга в России были приобретены помещение супермаркета «Пятерочка» в Люберцах и помещение супермаркета «Виктория» в Долгопрудном, а также ТД «Город» в подмосковном городе Егорьевск.

Более того, компании «Додо Пицца» и «ЛавкаЛавка» активно используют краудинвестинг в развитии своего бизнеса, создавая либо блог по сбору средств, как сделал владелец «Додо» Федор Овчинников, либо регистрируя фермерский кооператив, как поступили владельцы «ЛавкаЛавка».

Несмотря на то, что краудинвестинг в России существует совсем недолго, российские граждане уже могут зарабатывать с его помощью. Так, по данным платформы Aktivo, чистый доход инвестора на первоначальном этапе составляет 11-12% годовых. Основным преимуществом краудинвестинга для инвестора является тот факт, что для вклада в какой-либо объект человеку не нужно обладать какими-то специальными знаниями, а единственным порогом входа в бизнес является наличие свободных денег (от 100 000 до 500 000 рублей). Однако условия выхода из бизнеса могут разниться в зависимости от краудинвестинговой площадки, но, как правило, инвесторы могут продать свои доли в любой момент.

Тем не менее, в текущей ситуации доля инвесторов, пользующихся подобным механизмом на рынке коммерческой недвижимости, является достаточно низкой, хотя за последнее время наблюдается позитивная динамика развития такого рода инвестирования. Основной сложностью на данный момент представляется привлечение массовой аудитории для участия в долевом бизнесе, поскольку финансовая грамотность населения пока не дошла до нужного уровня. Россияне до сих пор не могут отойти от опыта 1990-х, когда на каждом шагу можно было попасть в финансовую махинацию, поэтому многие из них просто боятся заниматься инвестированием, не пытаясь разобраться в возможностях финансовых операций.

Если говорить непосредственно о перспективах развития данного вида инвестирования, то следует сказать, что, подобное направление может успешно развиваться, но, скорее в сегменте небольших, ликвидных активов, которые относительно просты в управлении и приносят стабильный доход. С развитием финансовых технологий и культуры инвестирования у населения, вероятно, объектами приобретения могут стать и более крупные активы.

Источник

Содержание

Что такое краудфандинг
Как бизнесу заработать с помощью крауд-технологий
Как привлечь финансирование через площадку
Плюсы и минусы крауд-технологий для бизнеса
Крауд-платформы в мире и России
Реестр операторов инвестиционных платформ

Что такое краудфандинг

Недавно кофейный кооператив «Чёрный» запустил на Planeta.ru проект для открытия собственного обжарочного цеха. До 20 июня команда хочет собрать миллион рублей на закупку необходимого оборудования. За поддержку проекта кооператив предлагает свой мерч, зерно, каппинги, мастер-классы и другие вознаграждения для кофеманов.

К моменту написания этой колонки на счётчике проекта около 200 тысяч. Если к обозначенной дате нужная сумма не будет собрана, деньги вернутся вложившимся участникам.

Будущий обжарочный цех кооператива «Чёрный»

Так работает краудфандинг – народное финансирование. Само явление существует достаточно давно, но с развитием интернета получило дополнительное распространение.

Термин «краудфандинг» (от англ. crowd – толпа, funding – финансирование) возник в 2006 году.

В 2020 году он попал в базу «АКАДЕМОС», на основе которой вносятся изменения в Русский орфографический словарь.

Исполнительный директор ассоциации операторов инвестиционных платформ Кирилл Косминский сказал, что это событие имеет не меньшее значение для всей отрасли крауд-технологий, чем принятие закона о крауд-платформах (259-ФЗ «О цифровых финансовых активах»), и отметил, что признание инструмента на лингвистическом уровне говорит о его востребованности.

Как бизнесу заработать с помощью крауд-технологий

Однако даже на лингвистическом уровне существует недопонимание. С развитием краудфандинга начали развиваться и другие типы крауд-технологий: краудинвестинг и краудлендинг. Периодически их путают. У всех терминов есть общий корень crowd, обозначающий группу лиц, а дальше начинаются различия.

Периодически крауд-технологии путают, отсюда и мем «крауд-чота-там»

Краудфандинг

Заработать с помощью классического или rewards-краудфандинга не получится. Собранные средства автор должен потратить на реализацию цели проекта. Этот инструмент предполагает финансирование за нефинансовые вознаграждения.

Часто работает как предзаказ: например, разработчики гаджета для трекинга времени TimeFlip в своей крауд-кампании предлагали будущие гаджеты по спеццене.

По сути, участники краудфандинговых проектов совершают отложенную покупку. Помимо получения этого нефинансового бонуса, их мотивация заключается в желании реализовать цель проекта, присоединиться к команде, которая над ним работает, а также симпатии или уважении к автору проекта.

Из-за таких смысловых особенностей краудфандинг иногда путают с пожертвованиями, что неверно. Ключевые отличия краудфандинга от сбора донатов заключаются в том, что каждый крауд-проект посвящён одной идее, для реализации которой нужна конкретная сумма средств, в возвратности этих денег в случае неуспеха, а также наличии вознаграждений для участников.

Для бизнеса краудфандинг может быть интересен как маркетинговое исследование и возможность получить стартовый капитал.

Например, предпринимательница Светлана Новак собрала на Planeta.ru деньги на запуск производства мармелада из морской капусты: оформление необходимой документации и выпуск первой партии продукта. Бизнес-ангелы, увидевшие спрос на необычный продукт, уже вне крауд-кампании вложили в проект 600 тысяч рублей за 6% от прибыли.

Соответственно, краудфандинг может выступать как предынвестиционная стадия. Во время пандемии для многих представителей малого бизнеса и социальных предпринимателей такая возможность обратиться за поддержкой к клиентам стала настоящим спасением.

Например, московский «Магазинчик милоты» собрал 355 тысяч рублей на выплату долгов, образовавшихся из-за вынужденного закрытия в самоизоляцию. Фотограф и предприниматель из Лобни Иван Хафизов в прошлом году запустил с помощью краудфандинга производство сборного макета наличника – кампания на Planeta.ru принесла 5,3 млн рублей.

«Лего в русском народном стиле» предзаказали на 5 млн рублей

Рекорд по сборам среди проектов на российских краудфандинговых платформах составляет 17,4 млн рублей и принадлежит рок-группе «Алиса». На российских платформах лидируют по популярности социальные и творческие кампании, но и бизнес-проекты регулярно появляются.

При этом маркетинговая функция краудфандинга для них оказывается более ценной, чем финансовая. Как отметила предпринимательница Гузель Санжапова, автор 6 успешных крауд-проектов с общей суммой сбора больше 8 млн рублей, «краудфандинг больше про людей, чем про деньги».

Краудлендинг

Зато абсолютно точно про деньги краудлендинг. Краудлендинговые или займовые платформы могут служить альтернативой традиционным банковским инструментам. Заёмщики размешают на краудлендинговых площадках сумму необходимого кредита, а инвесторы предоставляют им деньги под процент. Существует три типа такого финансирования:

p2p – заёмщик и инвесторы – физлица;
p2b – физлица кредитуют юрлицо;
b2b – и инвесторы, и заёмщики – юрлица.

Соответственно, компания может заработать, давая деньги «взаймы» или получая на свои нужды займы под проценты.

Краудлендинговые площадки заинтересованы в том, чтобы инвесторы не потеряли свои деньги, а вернули с процентами, поэтому проверяют надёжность приходящих на их платформы компаний: проводят нефинансовую проверку (оценку репутации, кредитной истории, прочность бизнес-модели, отсутствие судебных разбирательств) и финансовую оценку рисков.

При этом платформы, входящие в реестр Банка России, для финансовой оценки имеют доступ к той же инфраструктуре, что и традиционные банки.

CEO краудлендинговой платформы «Фандико» Иван Белый отмечает, что для заёмщика такой способ финансирования может быть значительно быстрее, проще и технологичнее, чем в банке.

Срок рассмотрения документов, затягивающийся в банках на несколько месяцев, на краудлендинговых площадках составляет от одного дня до пары недель, а средства в надёжные компании часто привлекаются спустя всего несколько часов после публикации карточки проекта. К тому же банки часто отказывают в кредитах предпринимателям, не имеющим российского гражданства, а платформы работают и с нерезидентами.

Для инвесторов такие площадки – один из способов диверсификации портфеля.

Платформы могут быть интересны инвесторам более высокой доходностью (12-30% годовых), но где высокая доходность, там и высокие риски. Площадки стараются их минимизировать, хоть и всегда предупреждают о потенциальной возможности неплатежа.

По данным Центробанка, за 2020 год объём сделок, заключённых с использованием крауд-платформ, составил 7 млрд рублей, при этом 60% из них пришлось именно на сегмент краудлендинга.

Кирилл Косминский уточнил, что основная масса сделок на этих платформах в России – до 5 млн рублей, хотя случались сделки и до 30 млн рублей. Эксперты прогнозируют 1,5-2 кратный рост рынка ежегодно при условии благоприятного развития за счёт корпоративных инвестиций.

Краудинвестинг

В краудинвестинге можно заработать, продавая долю в акционерном капитале компании. Компания проходит проверку краудинвестинговой площадки, получает доступ к широкому кругу инвесторов и привлекает до нескольких сотен миллионов рублей.

В России этот инструмент пока «не взлетел». По мнению Косминского, это связано с тем, что «ранее не было чётких и прозрачных правил, закреплённых в законодательстве, а также встраивания инструмента в инфраструктуру сектора поддержки стартапов».

Российские компании могут использовать зарубежные краудинвестинговые компании, только если у них есть филиалы за рубежом.

Читайте также:
Запускаете кампанию на Kickstarter? Даем пошаговую инструкцию
Как создать «Кикстартер» для ICO, краудфандинга и краудинвестинга
Как мы выпустили онлайн-курс с помощью краудфандинга

Как привлечь финансирование через площадку

Чтобы привлечь финансирование через краудфандинговую платформу, предприниматель должен подробно расписать свою идею, сделать мотивирующее видеообращение для участников, продумать лоты и создать черновик кампании на сайте выбранной платформы.

Со стороны может показаться, что для успешного завершения проекта нужно просто проанонсировать его у себя в фейсбуке, но, как правило, одного поста недостаточно даже авторам с большой аудиторией – необходимо очень чёткое понимание целевой аудитории, стратегия продвижения, работа с лидерами мнений и СМИ.

Площадка может присоединиться к продвижению инициативы и анонсированию проекта на своих ресурсах, но в первую очередь предоставляет автору удобный сервис и своё имя. Подробнее о том, как российские крауд-платформы могут помочь в продвижении проектов, мы писали в предыдущей колонке. С автором, прошедшим модерацию, платформа заключает договор, по которому переводит средства в случае успешного сбора.

Для получения займа на краудлендинговой платформе нужно зарегистрироваться на выбранном ресурсе и предоставить необходимые документы. Специалисты платформы оценивают кредитоспособность предпринимателя и размещают карточку проекта, оформленную по внутренним стандартам.

Далее начинаются торги среди желающих выдать заём – сообщества зарегистрированных инвесторов площадки. Заёмщик сам может выбрать устраивающие его условия займа. Возврат займа по индивидуальному графику осуществляется напрямую переводом со счёта компании на номинальный счёт платформы, средства автоматически распределяются по лицевым счетам инвесторов.

Платформа контролирует выполнение обязательств.

Плюсы и минусы крауд-технологий для бизнеса

Основной минус краудфандинга в том, что это довольно трудозатратный инструмент: проект мало качественно презентовать на площадке, его нужно ещё постоянно продвигать. Некоторым предпринимателям удавалось создать сообщество именно с помощью краудфандинга, но, как правило, наличие комьюнити является важным фактором, определяющим успех крауд-кампании.

Авторам, которые не готовы прилагать усилия для распространения информации о проекте, краудфандинг однозначно не подходит. Впрочем, усилия вполне оправдываются, учитывая то, что плюсом является не только привлечение дополнительного финансирования, но и возможность бесплатно протестировать спрос на свой продукт.

Мировые гиганты Xiaomi и Amazon запустили собственные краудфандинговые платформы именно для маркетингового исследования концептов. Краудфандинг работает как хороший пиар-инструмент, помогает привлечь партнёров и громче заявить о себе. Он может быть предынвестиционной стадией, а также способом сбора предзаказов и регулирования объёмов итогового тиража.

В отличие от краудфандинга, в краудлендинге не нужно тратить массу усилий на рекламу своего проекта – к финансированию подключаются инвесторы, уже зарегистрированные на платформе, а сами площадки всегда работают над привлечением новых инвесторов.

Но заёмщиков могут отпугнуть более высокие ставки по сравнению с традиционными инструментами, а также необходимость работы со множеством инвесторов. Краудлендинг и краудинвестинг не подойдут вновь образованным компаниям, а также компаниям, не имеющим операционной окупаемости хотя бы в одном отчётном периоде.

При этом неоспоримым преимуществом является скорость и автоматизация работы: оформление займа проходит полностью дистанционно и значительно быстрее, чем в обычных банках.

Крауд-платформы в мире и России

Kickstarter

Крупнейшая в мире краудфандинговая платформа. Работает с конца апреля 2009 года. За это время больше 20 миллионов человек помогли собрать $5,8 млрд, и больше 200 тысяч проектов были успешно завершены.

Работает по модели «всё или ничего»: если в заявленный срок деньги не собраны в полном объёме, они возвращаются бэкерам.

Известна своими рекордными сборами на изобретения и компьютерные игры. Лидер среди российских крауд-проектов на этой площадке – «тамагочи для хакеров» Flipper Zero, с помощью которого можно управлять различными электронными устройствами – собрал $4,8 млн.

При этом запуститься там российскому проекту не так просто: создавать кампании на Kickstarter могут совершеннолетние резиденты страны, имеющие счёт в банке одной из 21 одобренных стран – стран СНГ в списке нет.

Для запуска российским предпринимателям потребуется участие посредника или регистрация компании за рубежом. Комиссия площадки составляет 5%, ещё 5% от суммы сбора уходит на покрытие расходов платёжных агрегаторов.

Zopa

Первая в мире краудлендинговая платформа. С 2005 года почти полумиллионом заёмщиков привлечено более 5 млрд фунтов стерлингов. Инвесторы площадки за это время получили проценты на общую сумму более 350 млн фунтов стерлингов. Разрешены займы до 25 тысяч фунтов стерлингов. В 2020 года площадка получила банковскую лицензию. Работает с жителями Великобритании.

MicroVentures

Основанная в 2009 году, MicroVentures была одной из первых венчурных компаний в финансовой индустрии, создавших «открытую для общественности» инвестиционную платформу. Аккредитованные и неаккредитованные инвесторы могут инвестировать в проверенные стартапы наряду с венчурными капиталистами. С помощью платформы 110 000 инвесторов вложили более $220 млн в более чем 400 компаний.

Planeta.ru

За 9 лет работы авторами платформы привлечено почти 1,5 млрд рублей, успешно завершено более 6500 проектов разнообразной тематики.

Платформа активно развивает дополнительные сервисы, помогающие авторам и участникам проектов: школу краудфандинга, видеолекторий краудпродюсер.рф, магазин товаров, созданных благодаря народному финансированию, собственную службу логистики.

С 2020 года запустила программу финансовой поддержки авторов «Планета поддерживает». Регулярно запускает спецпроекты и коллаборации с крупными брендами. Работает по гибкой модели «50%»: может считать успешным проект, собравший не менее половины от заявленной суммы.

Суммарная комиссия платформы и платёжных систем варьируется от 15 до 10% в зависимости от суммы сбора. В случае неуспешного сбора никаких комиссий не взимается.

Поток

Запущенная в 2016 «Альфа-банком» краудлендинговая платформа «Поток» стала крупнейшим в России онлайн-сервисом по кредитованию физлицами МСП: к концу 2020 года общий объём займов на платформе превысил 10 млрд рублей.

На площадке зарегистрировано более 11 тысяч инвесторов. Средняя фактическая доходность по портфелю до вычета налогов составляет 29,8%. Заёмщики могут получить на развитие бизнеса от 100 тысяч до 20 млн рублей.

Займы предоставляются на срок от недели до года. Единовременная комиссия сервиса составляет от 3% от суммы займа. Для инвесторов комиссия отсутствует.

Реестр операторов инвестиционных платформ

Инфографика: Ассоциация операторов инвестиционных платформ

Для защиты прав заёмщиков и инвесторов и регулирования Банк России запустил реестр операторов инвестиционных платформ. Сейчас туда входят 38 краудлендинговых площадок. Финансовые эксперты рекомендуют инвесторам сотрудничать только с платформами, внесенными в этот реестр.

Отметим, что на площадки, работающие по модели классического краудфандинга за нефинансовое вознаграждение, не распространяется действие 259-ФЗ, а потому в реестр они не входят. Надёжных участников рынка российских крауд-технологий также можно найти на сайте Ассоциации операторов инвестиционных платформ.

Фото на обложке и иллюстрации предоставлены автором.

Источник

Текущая версия страницы пока не проверялась опытными участниками и может значительно отличаться от версии, проверенной 14 ноября 2017;
проверки требуют 14 правок.

Краудинвестинг, или акционерный краудфандинг — альтернативный финансовый инструмент для привлечения капитала в стартапы и предприятия малого бизнеса от широкого круга микроинвесторов. В 2013 году рынок краудинвестинга оценивался в $400 млн, из них на США приходится примерно 50 %^[1].

Содержание

1 Механизм
2 Краудинвестинг в мире
- 2.1 США
- 2.2 Европейский союз
- 2.3 Россия
- 2.4 Остальной мир
3 Примечания

Механизм[править | править код]

Ключевое отличие краудинвестинга от краудфандинга в том, что инвесторы получают долю в акционерном капитале компании и риск потери вложений^[2]. При этом размер возможной прибыли не зафиксирован, как это происходит при родственном виде кредитного краудфандинга — равноправном кредитовании (peer-to-peer lending). Краудинвестинг является альтернативным финансовым инструментом для финансирования новых предприятий, не имеющих достаточной кредитной истории или убедительного бизнес-плана для банка^[3]^[4].

Механизм акционерного краудфандинга наиболее привлекателен для нетехнологических предприятий, которым необходимы небольшие инвестиции для запуска или расширения бизнеса, но при этом они не интересны венчурным фондам и бизнес-ангелам, специализирующимся на инвестициях в IT-проекты^[5].

В случае технологических стартапов краудинвестинг может «закрыть» этап развития, когда уже есть работающий прототип и получено первичное финансирование, но для дальнейшего развития необходимы дополнительные инвестиции в размере $0,5-1 млн: компания ещё не подходит под критерии венчурного фонда, а для бизнес-ангелов это уже достаточно большие вложения^[1].

В большинстве случаев привлечение средства происходит через специализированные краудинвестинговые платформы. Деятельность этих площадок от страны к стране имеет свои особенности, учитывающие местное законодательство. Некоторые площадки проводят предварительную оценку проектов; некоторые площадки лишь сводят компании и инвесторов, другие, наоборот, выступают единственным держателем доли инвесторов в профинансированном предприятии. Широко распространён формат, когда в компании, представленную на площадке, также вкладывают профессиональные инвесторы и бизнес-ангелы^[4].

Основным препятствием для расширения рынка краудинвестинга являются законодательные ограничения, допускающие на площадки только аккредитованных инвесторов^[4].

Краудинвестинг в мире[править | править код]

США[править | править код]

Одной из первых успешных американских краудинвестинговых платформ стала компания EquityNet^[en],созданная в 2005 году. К 2014 году через неё было привлечено финансирование на сумму $240 млн от 45 тысяч инвесторов^[6]. В 2010 появился AngelList^[en], который позволяет профессиональным инвесторам формировать синдикаты для коллективного финансирования стартапов^[7]. SeedInvest^[en] (2011) и FundersClub^[en] (2012) Некоторые площадки заявляют о своей специализации на определённых направлениях. Например, проект CircleUp^[en] (один из инвесторов — СЕО кофеен Starbucks Говард Шульц) сфокусирован на инвестициях в «реальный малый и средний бизнес, реальные продукты, реальных работников»^[8]; площадка SmallKnot.com призывает инвестировать в малый бизнес в своём районе.

Основным препятствием для развития краудфандинга в США стали ограничения Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC), в частности Закона о ценных бумагах 1933 года, принятый ещё в годы Великой депрессии для защиты непрофессиональных инвесторов от рискованных вложений. Де-факто получить статус аккредитованных инвесторов могла лишь небольшая часть населения с ежегодным доходом в размере, по крайней мере, $200 тысяч или собственным капиталом от $1 млн. На 2014 год в США было 8 миллионов профессиональных инвесторов^[9]^[10].

5 апреля 2012 года президент Барак Обама подписал Закон о финансировании стартапов^[en], так называемый JOBS Act. Законопроект призван стимулировать частные инвестиции в малый бизнес и либерализовать рынок краудинвестинга^[11]. Изменения лоббировали участники Движения за налоговые послабления для краудфандинга^[en] и многочисленные общественные организации, рассматривающие законопроект как инструмент борьбы с экономическим спадом. Закон предполагает обязательную регистрацию финансовых порталов в SEC, а также их членство в соответствующей саморегулируемой организации^[12].

В сентябре 2013 заработал Title II, раздел закона, разрешающий рекламу краудинвестинга. Однако право инвестировать было по-прежнему закреплено только за профессиональными инвесторами. За последующий год рынок вырос с нуля до $250 миллионов^[9]. Окончательная легализация краудинвестинга для непрофессиональных инвесторов произойдет только после вступления в силу двух частей закона (TITLE III и TITLE IV). Ожидается, что они будут готовы к октябрю 2015 года и заработают с начала 2016 года^[13]. Планируется, что компании смогут привлекать до $50 миллионов, а неквалифицированные инвесторы смогут инвестировать до 10% своего годового дохода^[9] Ожидается, что число инвесторов вырастет до 100 миллионов^[6].

Европейский союз[править | править код]

Из всех стран Европы наиболее либеральное законодательство в области акционерного краудфандинга в Великобритании^[14]. На сайте SyndicateRoom, открывшемся в 2013, размещаются компании на ранней стадии, получившее часть инвестиций от профессиональных инвесторов и бизнес-ангелов^[15]. Минимальный инвестиционный взнос — £1,000. За два года 30 компаний получили суммарно £20 миллионов^[16]. В декабре 2014 одна из них — Mill Residential — вышла на IPO на Лондонской фондовой бирже. Это было первое подобное размещение в истории британского краудинвестинга^[17]. Два других крупных игрока — CrowdCube^[en] и Seedrs^[en] — позволяют инвестировать от десяти фунтов. Через Seedrs проходит около миллиона фунтов в месяц^[15], он ориентирован на посевные инвестиции, поэтому берёт на себя управление коллективной долей в компании^[18]. C 2011 года через CrowdCube 230 компаний привлекли £80 миллионов^[19], в 2014 году вышел на рынок Испании^[20].

Первым в северной Европе краудинвестинговым порталом стал финский Invesdor^[en], запущенный в мае 2012 года и за два года привлёк полтора миллиона евро в 12 стартапов^[21]. В апреле 2015 году Invesdor получил первую глобальную лицензию MiFID на работу в 31 стране Европейского союза и Европейского экономического пространства^[22]. В то же время законодательство ряда стран, таких как Дания, сильно осложняют краудинвестинг. Объединение скандинавских краудплощадок Alliance лоббирует необходимые изменения в законодательстве^[23].

В июле 2013 года Италия стала первой страной, где на законодательном уровне был закреплён акционерный краудфандинг, который применяется только по отношению к инновационным стартапам и устанавливает, среди прочих правил, национальный реестр краудинвестинговых порталов и обязательства по раскрытию информации как для эмитентов, так и порталов. К сентябрю 2014 через 9 аккредитованных площадок было привлечено более миллиона евро^[24].

Россия[править | править код]

Первой краудинвестинговой платформой в России стал Smartmarket.net. Проект был анонсирован в сентябре 2012 года и закрыт уже в следующем июле^[25]. В 2013 году стартовали^[26] краудинвестинговые площадки VCStart (закрыта в апреле 2015 году^[27]), WeShare (закрыта в 2015 году^[28]) и StartTrack, получившая $3 миллиона от ФРИИ. Основной моделью монетизации является комиссия с привлечённых средств, которая варьируется от 5 до 10%^[26].

По данным Центрального Банка России, в 2017 году сегмент краудинвестинга сократился вдвое и составил 153,2 млн рублей.^[29] По состоянию на июль 2018 года две российские площадки позиционируют себя, как краудинвестинговые — StartTrack и Venture Club (основана бизнес-ангелом Александром Бородичем в 2014 году^[30])^[31]. При этом обе площадки также работают с заемным финансированием, как краудлендинговые.

В России нет специальной законодательной базы, которая бы закрепляла права инвесторов и обязанности объекта инвестиций, однако в марте 2018 года на рассмотрение в Госдуму России был внесен законопроект «О привлечении инвестиций с использованием инвестиционных платформ», который был разработан МИНЭК и ЦБ РФ при участии представителей площадок^[32].

Краудинвестинг в России имеет ряд особенностей. Большинство российских малых и средних компаний имеют форму ООО, где в соответствии с законодательством не может быть более 50 участников^[33]. Такое требование накладывает ограничение на владельцев компаний — они не заинтересованы в привлечении от одного инвестора суммы менее 1 млн рублей^[34]. При этом передача права собственности на долю в уставном капитале ООО требует физического присутствия на нескольких этапах заключения сделки^[35]. По этим причинам сделки в российском сегменте краудинвестинга нельзя назвать массовыми — как правило, минимальный чек составляет от 1 млн рублей, в одну компанию инвестирует до 10 человек, а документы оформляются при личном присутствии сторон^[36].

В июне 2018 года площадка StartTrack первой в России объявила о запуске акционерного краудинвестинга^[37]. Структура такой сделки подразумевает, что инвесторы получают акции непубличного акционерного общества (АО). В отличие от инвестиций в капитал ООО, оформление сделки с АО происходит полностью онлайн, инвесторы получают привилегированные акции, количество инвесторов не ограничено, а минимальная сумма инвестиций составляет 100 тысяч рублей. Кроме того, в финансировании каждой компании с помощью акционерного краудинвестинга принимает участие синдикатор (лид-инвестор), который проводит собственный анализ бизнеса, выступает в интересах миноритарных акционеров в совете директоров и исполняет обязанности по контролю за работой компании^[38].

Остальной мир[править | править код]

В феврале 2013 в Израиле запустился OurCrowd^[en]. К апрелю 2014 года 36 компаний собрали $43 миллиона. Тогда же сама платформа $25 млн инвестиций. OurCrowd участвует в финансировании проектов наравне с 4000 инвесторов и партнёром GE Ventures^[39]. В январе 2014 появилась краудинвестинговая платформа iAngels, которая в марте 2015 получила $2,25 млн инвестиций от фонда Романа Абрамовича. За 15 месяцев 15 стартапов привлекли через систему суммарно $5.5 миллионов^[40]

В Австралии существуют строгие требования к квалифицированным инвесторам: не менее $250 тысяч годового дохода или состояние от $2.5 миллионов. Ожидается, что в 2015 году требования к участникам инвестрынка будут серьёзно снижены. Тем не менее, в стране с 2013 года существует платформа VentureCrowd, через которую за два года было привлечено $2 млн. Также в Австралии работает израильская компания OurCrowd^[41].

Новозеландская платформа Snowball Effect^[en] разместила первое краудинвестинговое предложение в августе 2014 года, которое позволило крафтовой пивоварне Renaissance Brewing успешно привлечь $700,000 за 13 дней^[42].

В марте 2015 после реформы законодательства в Сингапуре открылся первая краудинвестинговая платформа FundedHere^[43].

Первый канадский краудинвестинговый портал — Optimize Capital Markets^[en] — был запущен в провинции Онтарио в сентябре 2009 года. В июне 2013 года Комиссия по ценным бумагам Онтарио объявила его официальным порталом для квалифицированных инвесторов^[44]. В провинции Саскачеван акционерный краудфандинг был легализован в декабре 2013 года.

Примечания[править | править код]

↑ ¹ ² Роман Рожков. ФРИИ расчищает платформу. Коммерсантъ (1 ноября 2013). Проверено 16 мая 2015.
↑ Sang Lee. Stop Calling It Crowdfunding (англ.). Crowdfund Insider (22 April 2013). Проверено 16 мая 2015.
↑ Краудфандинг в России. Rusbase (6 августа 2012). Проверено 16 мая 2015.
↑ ¹ ² ³ Краудинвестинг, или Кто хочет стать миллионером?. Zillion (19 августа 2013). Проверено 16 мая 2015.
↑ Douglas, Danielle; Overly, Steven. As regulators set rules for equity-based crowdfunding, investors prepare for its impact (англ.). The Washington Post (20 May 2012). Проверено 16 мая 2015.
↑ ¹ ² Thorpe, Devin. Equity Crowdfunding Site Embraces Real Estate (англ.). Forbes (29 June 2014). Проверено 16 мая 2015.
↑ Tyler, Willis. An angel investor’s ultimate guide to AngelList Syndicates (англ.). VentureBeat (29 June 2014). Проверено 16 мая 2015.
↑ Владислав Солодкий. С миру по нитке: как из коллективных инвестиций рождается бизнес. Forbes (25 февраля 2013). Проверено 16 мая 2015.
↑ ¹ ² ³ Chance Barnett. SEC Democratizes Equity Crowdfunding With JOBS Act Title IV (англ.). Forbes (26 March 2015). Проверено 16 мая 2015.
↑ Jason Best and Sherwood Neiss. SEC uses JOBS Act to set up new roadblocks to crowdfunding (англ.). VentureBeat (31 August 2012). Проверено 16 мая 2015.
↑ Mark Landler. Obama Signs Bill to Promote Start-Up Investments (англ.). The New York Times (5 April 2012). Проверено 16 мая 2015.
↑ FINRA Seeks Public Input on Crowdfunding Regulation (англ.). CrowdfundingNews (8 July 2012). Проверено 16 мая 2015.
↑ Kevin Harrington. Will JOBS Act Equity Crowdfunding Ever Happen? (англ.). Forbes (2 March 2015). Проверено 16 мая 2015.
↑ James Hurley. Regulated financing market for start-ups launched (англ.). The Telegraph (13 July 2012). Проверено 16 мая 2015.
↑ ¹ ² David Prosser. Four British Crowdfunders Leading The World In Equity Capital (англ.). Forbes (25 June 2014). Проверено 16 мая 2015.
↑ Kate Sweeney. Syndicate Room raises £1.2m in 33 hours (англ.). Business Weekly (5 May 2015). Проверено 16 мая 2015.
↑ JD Alois. Syndicate Room Claims First UK Crowdfunding Offer to Generate Accessible Returns for Investors (англ.). Crowdfund Insider (7 January 2015). Проверено 16 мая 2015.
↑ Goncalo de Vasconcelos. Top 5 Things You Should Know About Equity Crowdfunding Platforms (англ.). Forbes (5 August 2014). Проверено 16 мая 2015.
↑ Megan Dunsby. Crowdfunding success stories: Crowdcube (англ.). Startups.co.uk (30 April 2014). Проверено 16 мая 2015.
↑ JD Alois. Spain Updates Crowdfunding Regulations, Crowdcube Spain Shares Perspective (англ.). Crowdfund Insider (1 May 2015). Проверено 16 мая 2015.
↑ Greg Anderson. Invesdor Launches Equity-Crowdfunding Platform That Skips The Paperwork (англ.) (недоступная ссылка). ArcticStartup (24 May 2012). Проверено 16 мая 2015. Архивировано 5 декабря 2014 года.
↑ Mikko Savolainen. Invesdor first in Europe to receive an EU licence to boost cross border crowdfunding in SME sector (англ.) (недоступная ссылка). crowdsourcing.org (21 April 2012). Проверено 16 мая 2015. Архивировано 18 мая 2015 года.
↑ Trevor Clawson. Cross-Border Crowdfunding The Nordic Way (англ.). Forbes (21 March 2014). Проверено 16 мая 2015.
↑ Marco Bicocchi Pichi. Equity Crowdfunding in Italy Today (англ.). Crowdfund Insider (28 August 2014). Проверено 13 апреля 2015.
↑ Пётр Вырупаев. Три причины, почему краудинвестинг не работает в России. Firrma.ru (21 января 2015). Проверено 16 мая 2015.
↑ ¹ ² Рынок краудфинансов в РФ: Краудфандинг, Краудинвестинг, Краудлендинг. Json.tv (21 января 2015). Проверено 16 мая 2015.
↑ Основатели краудинвестинговой платформы VCStart объявили о закрытии проекта. Цукерберг позвонит (7 апреля 2015). Проверено 16 мая 2015.
↑ «Нам приходится взывать к 3% финансово грамотных граждан». Почему инвеcторы не любят «крауд» | Rusbase (рус.), Rusbase. Проверено 11 июля 2018.
↑ ЦБ: объем рынка краудфандинга удвоился в 2017 году | Банки.ру. www.banki.ru. Проверено 11 июля 2018.
↑ Садыкова, Регина. Александр Бородич: «Так как рынок крошечный, он растет на сотни процентов в год» (рус.). Проверено 11 июля 2018.
↑ [https://www.csr.ru/wp-content/uploads/2018/05/Doklad-novye-dengi.pdf НОВЫЕ ИНСТРУМЕНТЫ
ПРИВЛЕЧЕНИЯ
ФИНАНСИРОВАНИЯ
ДЛЯ РАЗВИТИЯ
ТЕХНОЛОГИЧЕСКИХ КОМПАНИЙ:
ПРАКТИКА ИСПОЛЬЗОВАНИЯ
И ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ
В РОССИИ
ТЕХНОЛОГИИ
АНАЛИТИЧЕСКИЙ ДОКЛАД].
↑ Автоматизированная система обеспечения законодательной деятельности. asozd.duma.gov.ru. Проверено 11 июля 2018.
↑ Статья 7. Участники общества / КонсультантПлюс. www.consultant.ru. Проверено 11 июля 2018.
↑ Онлайн-ритейлер впервые продаст акции на краудинвестинговой площадке. Проверено 11 июля 2018.
↑ Статья 21. Переход доли или части доли участника общества в уставном капитале общества к другим участникам общества и третьим лицам / КонсультантПлюс. www.consultant.ru. Проверено 11 июля 2018.
↑ Богомолова, Анна. Инфографика: как устроен рынок краудинвестинга в России (рус.). Проверено 11 июля 2018.
↑ Онлайн-ритейлер впервые продаст акции на краудинвестинговой площадке. Проверено 12 июля 2018.
↑ Основатель Wikimart привлечет деньги для проекта через краудинвестинг. РБК. Проверено 12 июля 2018.
↑ Eric Blattberg. OurCrowd’s huge $25M round shows investors are hot on equity crowdfunding (англ.). VentureBeat (28 April 2014). Проверено 16 мая 2015.
↑ Roy Goldenberg. Roman Abramovich leads investment in Israel’s iAngels (англ.). Globes.co.il (24 March 2015). Проверено 13 апреля 2015.
↑ Alex Heber. A crowdfunding revolution is coming to Australia: Here’s what you need to know (англ.). Business Insider (30 April 2015). Проверено 16 мая 2015.
↑ Crowd-funding craft brewer gets to $700k target early (англ.). National Business Review (25 August 2014). Проверено 16 мая 2015.
↑ JD Alois. FundedHere: Singapore’s First Equity Crowdfunding Platform Launched By Andy Lim (англ.). Crowdfund Insider (2 March 2015). Проверено 16 мая 2015.
↑ Brian Koscak. OSC Approves Ontario-Only Crowdfunding Portal for Accredited Investors (англ.). National Crowdfunding Association of Canada (21 June 2013). Проверено 16 мая 2015.

Источник

Что такое краудинвестинг

Краудинвестинг — это когда предприниматель приходит с идеей на площадку, а пользователи решают, поддержать реализацию или нет. Собрали средства — проект запускается. Не собрали — деньги вернут неудавшимся инвесторам.

Это похоже на краудфандинг, но есть одно отличие: если краудинвестинг взлетел, инвесторы получают долю в проекте. В краудфандинге так не бывает. В остальном способ инвестирования — довольно сомнительный: в краудинвестинге у площадок нет возможности проверять авторов проектов. Результат — полно шарлатанов, собирающих деньги на проект, которого на самом деле нет.

Стоит ли инвестировать в стартапы

Можно ли инвестировать в краудфандинг

Краудфандинг — это не инвестиции. Краудфандинг — это народное финансирование проектов, в которых создается новый продукт. Продукт может быть материальным или нематериальным — как книга или кино соответственно.

Тот, кто финансирует проект, может быть одновременно и покупателем продукта, и спонсором, и инвестором. Часто бывает так, что инициатор краудфандинга делится вышедшим продуктом с инвесторами. Но инвестировать в краудфандинг ради прибыли бессмысленно.

Финансируем идеи без дохода

Даем деньги десяткам компаний одновременно

Есть сервис, который позволяет частным инвесторам давать в долг сразу многим предпринимателям, а взамен обещает вкладчикам высокую доходность. Этот сервис использует технологию банка, поэтому оформление документов и все денежные расчеты в нем полностью автоматизированы.

Главный минус такого сервиса — слишком высокий риск для инвесторов. Дело в том, что в такие сервисы идут заемщики, которым банки отказали в кредите — то есть не сильно надежные. В случае чего не банк, а сами инвесторы будут возвращать свои деньги у заемщиков. В общем, не советуем.

Стоит ли вкладывать в p2p-кредитование

Скидываемся на целевые займы

Есть платформа, на которой люди могут дать деньги в долг бизнесу на какую-то конкретную цель. Чаще всего кредиторы ищут целевые займы: торги, аукционы, закупки. В общем, собирают средства на всё, где есть конкретная денежная цель.

Хоть сервис и не похож на пирамиду, важно помнить, что в такие площадки не стоит вкладывать последние деньги: даже если вы получите доход, на его выплату может уйти много времени.

Скидываемся на целевые займы

Источник

В этом материале разберемся, что такое краудинвестинг и посмотрим, как работают крупнейшие краудинвестинговые площадки мира.

…

Что такое краудинвестинг

Краудинвестинг (иногда его называют эквити краудфандингом) — финансовый инструмент для привлечения капитала в стартапы и предприятия малого бизнеса от широкого круга микроинвесторов. Это не то же самое, что традиционный краудфандинг — коллективное финансирование проектов через специальные площадки, основанное на добровольном участии.

Краудинвестинг в меньшей степени ориентируется на альтруистические, общественные цели. В отличие от краудфандинга, краудинвестинг предлолагает, что инвесторы получают долю в акционерном капитале компании, а также осознают риск потери своих вложений. Если говорить простым языком, то это работает так: инвестор через специализированную площадку дает деньги проекту, а потом возвращает их с процентами.

Основную роль в краудинвестинге играют специализированные интернет-платформы, которые с помощью соцсетей, контекстной рекламы, других маркетинговых инструментов привлекают необходимый пул инвесторов из интернет-пользователей (crowd) под представленные проекты. Операторы платформ берут на себя техническое сопровождение при вложении и возврате инвестиций, за это взимают комиссию — с продвигаемого проекта либо с инвесторов, либо и тех, и других. В идеале на краудинвестинговых площадках выигрывают все: и проекты, и инвесторы, и сама площадка.

Для стартапа краудинвестинг может закрыть этап развития, когда уже есть работающий прототип и получено первичное финансирование. Компания еще не подходит под критерии венчурного фонда, а для бизнес-ангелов такой размер финансирования уже неподъемен.

Мы подготовили ТОП крупнейших краудинвестинговых площадок. Смотрим, что за они и как работают.

…

AngelList

Платформа основана в 2010 в Сан-Франциско. Особенность ее в том, что одновременно это сайт для проведения краудинвестинговых кампаний и доска объявлений для тех, кто ищет работу. На AngelList представлено более 2 млн вакансий от технических компаний и стартапов. Здесь зарегистрировано 100 000 стартапов и десятки тысяч специалистов, готовых стать участниками-стартап-команд.

Другая особенность AngelList в том, что она позволяет предпринимателям и стартапам проводить кампании по привлечению капитала бесплатно, все сборы оплачивают инвесторы. Через площадку было привлечено более 1 млрд долларов.

Вот несколько примеров стартапов, которые привлекали инвестиции через платформу, а потом были выкуплены крупными корпорациями.

Honey

Стартап разработал расширение для браузера, которое открывает доступ ко всем возможным скидкам, выгодным сделкам, бонусам к товарам, которые выбрал пользователь. В ноябре 2019 года проект Honey приобрела платежная система PayPal за $4 млрд.

Ring

Украинский стартап Ring разработал систему безопасности — который делает гаджеты и аналитику для «умного» дома. Самый популярный продукт стартапа — видеодомофон, с помощью которого пользователь может наблюдать за своим жильем из любой точки мира. Разработка в 2015 году была признана лучшей среди других новинок в сфере обеспечения безопасности жилых домов. В марте 2018 года стартап приобрела компания Amazon за $1 млрд.

Cruise

Проект разрабатывает самоуправляемые автомобили. Он дважды привлекал инвестиции — сначала $4.3 млн, затем — $12.5 млн. В марте 2016 года стартап выкупила компания GENERAL MOTORS за $1 млрд. Сейчас в профиле Cruise на платформе активны 70 вакансий.

Поскольку площадка достаточно демократична, то вы прямо сейчас можете зарегистрироваться и посмотреть, как она работает и какие проекты там выставлены. А заодно протестировать свое резюме и свой проект — вдруг именно он заинтересует инвесторов.

…

Crowdfunder

Площадка была запущена в 2012 году в Лос-Анджелесе и работает в основном с tech-стартапами, а также с проектами из сферы социального предпринимательства, кинематографическими стартапами, стартапами из сферы развлечений. Crowdfunder объединяет более 200 000 предпринимателей и инвесторов. Это сайт для уже довольно продвинутых проектов — с MVP, пользователями и инвесторами.

Через площадку в проекты вкладываются 15 000 индивидуальных и институциональных инвесторов. Средний размер сделки здесь — $1,8 млн. Через сайт было привлечено в общей сумме $160 млн.

Площадка не берет процент от привлекаемых средств. Чтобы запустить крауд-кампанию, нужно:

Создать профиль (бесплатно);
Подготовить документы (The Term Sheet, the Executive Summary, the Investor Pitch Deck) — они достаточно сложные, поэтому лучше обратиться за помощью к юристу, который специализируется на их подготовке;
Оформить подписку — стоимость пакетов: Starter — $299/мес. (привлечение средств на проект, публичный профиль, оповещение потенциальных инвесторов о запуске кампании); Premium — $499/мес. (помимо возможностей пакета Starter здесь предусмотрено: аналитика по кампании, возможность видеть инвесторов, которые просмотрели проект, возможность искать инвесторов через площадку и связываться с ними, 1 час консультаций от специалистов платформы). Если пакет Premium приобретать на 3 месяца, то платформа дает скидку — за весь период вы заплатите $999.

Несколько лет назад проект Acre разработал “умные дома”, которые работают на солнечной энергии. Именно через Crowdfunder компания привлекла $5 млн в два раунда. Вот, как выглядела их презентация на Crowdfunder .

…

EquityNet

Это платформа для широкого круга предпринимателей. Проект не обязательно должен относиться к сфере высоких технологий, чтобы иметь возможность разместиться на сайте и привлечь финансирование. Платформа охватывает весь спектр частных предприятий — от международных биотехнологических компаний с доходом в $100 млн в год до стартапов на уровне идеи, где в команде всего один человек.

Сайт ведет свою историю с 2005 года, проект начинал работать как частная инвестиционная компания, которая затем стала краудинвестинговой площадкой. Платформа не берет процент от сделки и работает по подписке.

Пользователь регистрируется на сайте и может бесплатно опубликовать свой бизнес-профиль. Но для того, чтобы привлечь инвестора, нужно оплатить подписку. Пакет Full Access стоит $900 и предоставляет полный доступ к аккредитованным инвесторам, представленным на сайте. Пользователь также получает полный доступ к фандрейзинговым документам и инструментам бизнес-планирования.

Пакет Premium Consulting стоит $2 500 и предоставляет все услуги предыдущего пакета плюс доступ к консультациям один на один с участником команды платформы на тему бизнес-планирования, стратегии финансирования, питчей, маркетинга и пр.

За $25 000 — столько стоит пакет EquityNet+ — платформа запускает краудинвестинговую компанию, адаптированную под проект пользователя.

Стоит отметить, что на EquityNet разовые, a не ежемесячные платежи.

…

Fundable

Объединяет в себе черты краудфандинговых (типа Kickstarter) и краудинвестинговых платформ. Краудфандинговые кампании подходят для проектов, которым нужно привлечь не более $50,000, если нужны суммы побольше, лучше выбрать краудинвестинговый сбор. Общая сумма привлеченных через платформу инвестиций — $604 млн.

Платформа не берет процент от привлекаемых сумм и работает по подписке. Есть два варианта пакетов:

1. Standard — $179/месяц. В рамках этого пакета пользователь получает аналитику данных, e-mail-поддержку, гайд по проведению маркетингового продвижения компании и маркетинговые шаблоны.

2. Premium — $2 499 (единовременный платеж). В рамках этого пакета платформа связывает проект с аккредитованными инвесторами, которые, по ее мнению, будут наиболее заинтересованы этим стартапом. Также платформа предоставит список контактов в СМИ, чтобы клиент мог провести хорошую информационную кампанию о краудфандинге.

Fundable — часть экосистемы Startups.com, которая помогает проектам запускаться. Если через платформу Fundable стартап может привлечь финансирование, то на площадке площадке bizplan он может построить свой бизнес-план, на площадке Clarity — получить доступ к экспертному сообществу, а через launchrock — найти клиентов.

Кейс Bitvore. Bitvore — стартап, который поставил своей целью решить проблему больших данных, с которой сталкиваются предприятия. Первый продукт стартапа позволял компаниям отслеживать и анализировать большие потоки данных. Чтобы получить средства на развитие проекта, его команда запустила кампанию на платформе Fundable и смогла таким образом привлечь в бизнес $4 500 000. Теперь у проекта есть несколько продуктов и решений в сфере больших данных — для финансовых институтов, корпораций и консультантов.

…

WeFunder

Платформа, через которую могут инвестировать как аккредитованные инвесторы, так и частные лица. Основана в 2012 году. В конце 2019 года проект привлек на свое развитие $5,1 млн инвестиций — чтобы “стать Kickstarter (крупнейшая краудфандинговая платформа) для инвесторов”.

С площадкой сегодня сотрудничают 641 943 инвестора, а всего за время существования WeFunder было инвестировано $138,5 млн. Через WeFunder было профинансировано 389 стартапов.

Эта площадка лучше всего подходит для технологических стартапов. Размещать проекты на WeFunder могут только корпорации, зарегистрированные в США, и компании с ограниченной ответственностью.

Здесь можно привлечь от $20,000 до $1 млн. Вы должны будете заплатить $195 до того, как начнете краудфандинг. Если ваша кампания по привлечению средств завершится успешно, WeFunder заберет 7% от собранной суммы.

Через эту площадку проект Guesty — платформа для управления собственностью в области недвижимости через Airbnb и другие сервисы — привлекла $35 000 от 23 инвесторов. А в последствии привлек еще 59 млн инвестиций, закрыв С-раунд весной 20190-го с чеком в $35 млн, лид-инвестором стал венчурный фонд из Израиля Viola Growth.

…

SeedInvest

Через эту площадку в теории может инвестировать любой человек. В отличие от предыдущих платформ, где зарегистрироваться может любой желающий, SeedInvest одобряет лишь 1% компаний, отдавая преимущество tech-стартапам.

Всего здесь зарегистрировано 300 000 инвесторов. Через площадку финансирование получили более 200 стартапов. Всего на проекты было привлечено более $200 млн.

Проектам платформа предлагает:

Упрощение и ускорение фандрайзингового процесса;
Доступ к сети аккредитованных инвесторов со всего мира;
Оформление юридических документов.

Инвесторов сайт привлекает тем, что здесь отобраны самые успешные, по мнению экспертов платформы, проекты, которые, дадут практически гарантированную прибыль.

Стоит иметь в виду, что у платформы сложная система комиссий.

7,5% от общей суммы привлеченных проектом инвестиций через площадку — стоимость размещения проекта на площадке. Взимается после успешного завершения кампании.
+5% — от общей суммы, привлеченной через площадку — это плата за капитал.

На сайте есть специальный калькулятор, который подсчитает, сколько денег от привлеченной суммы заберет площадка в случае, если кампания окажется успешной.

Кейс Virtuix. Через SeedInvest стартап Virtuix (специализируется на производстве периферийного оборудования для взаимодействия с виртуальной реальностью в играх) привлек общей сумме $9 млн: $1,5 млн в начале 2014 года и $7,5 млн в 2016 году. Интересно, что во время краудинвестинговой кампании в 2016 году первые $2,5 млн проект получил за 24 часа — почти одновременно стартапу перечислили деньги 500 инвесторов.

…

MicroVentures

Платформа для проектов, которые нуждаются в финансовой поддержке в размере от $150,000 до $1 млн. Через сайт было привлечено более $100 млн для растущих стартапов. Площадка проверяет все заявки от стартапов на запуск кампании, которые ей поступают, и одобряет менее 1% из них.

MicroVentures ищет стартапы, у которых новый взгляд на уже известные технологии. Платформа подходит для проектов, продукт которых относится к следующим направлениям: интернет-технологии; медиа и развлечения; программное обеспечение; зеленые технологии; mobile; общество; gaming. При оценке стартапов эксперты обращают внимание на команду, трекшн, размер рынка и другие факторы, прежде чем решить, подходит ли данный проект для платформы. Кроме того, площадка отдает предпочтение тем проектам, фаундеры которых вложили в развитие стартапа собственные средства. С 2019 года проект не взимает комиссию со стартапов и инвесторов.

Через MicroVentures инвестировано $220 млн в 400 стартапов. На сайте зарегистрировано 110 000 инвесторов.

…

CurcleUp

Площадка сотрудничает со стартапами исключительно из сферы потребительских товаров — это продукты питания и напитки; средства личной гигиены; товары для дома; электроника; домашние животные. Большинство компаний, которые размещаются на площадке, имеют доход от $1 000 000 в год, и абсолютно каждый стартап, который запускает краудинвестинговую кампанию через сайт, имеет продукт, который можно протестировать. Через CircleUp было привлечено $390 млн в более чем 200 проектов.

Особенность площадки — наличие алгоритма Helio, построенного на основе машинного обучения. Он определяет будущие тренды и предоставляет информацию в виде удобных диаграмм. Информацию алгоритм берет из публичных данных, партнерских ресурсов, аналитики.

Helio идентифицирует, классифицирует и оценивает компании, которые есть на рынке Северной Америки. Это особенно привлекательно для инвесторов, которые получают всю информацию об интересующем их стартапе, его прямых конкурентах на рынке и прогнозах по развитию отрасли.

Платформа позволяет инвестировать двумя способами: через краудинвестинг и через фонд CircleUp Growth Fund — когда инвестор перечисляет деньги площадке и та инвестирует в проекты, отобранные Helio.

…

Резюме

Краудинвестинг существует всего несколько лет, и этот способ привлечения финансирования проектов все еще развивается. В отличие от краудфандинга, когда деньги отдаются безвозмездно, краудинвестинг — форма коллективного инвестирования, где каждый участник кампании получает долю в акционерном капитале. Таким образом, его вклад спустя время может принести ему существенную прибыль — если проект окажется успешным.

В мире существует множество краудинвестинговых площадок, у каждой из них — свои особенности взаимодействия с проектами и инвесторами. Есть площадки, где разместить свой проект может любой — и он будет опубликован, если не нарушает внутренних требований платформы. Есть и такие, где все проекты проходят тщательную проверку и к запуску кампании допускаются лишь те, которые, по мнению команды краудинвестинговой платформы, являются наиболее устойчивыми и дают инвестору практически 100%-ю гарантию увеличения капитала. В любом случае краудинвестинг — это реальная возможность привлечь инвестиции в стартап.

Подробнее о том как привлекать инвестиции можете узнать здесь..

…

Кликай на картинку, чтобы присоединиться к закрытому стартап-сообществу Founders Club и привлечь инвестиции

Получи до $100 000 на реализацию своего стартапа вместе с Founders Club!

Founders Club — это закрытое сообщество экспертов и людей, горящих стартапами, которые вместе друг с другом и нашей помощью создают мощные продукты через дискуссии и постоянные мозговые штурмы. Мы обсуждаем идеи, строим проекты и привлекаем инвестиции на проверку гипотез. Присоединяйся!

Источник

“Крауд-что-то-там” — примерно так сейчас многие говорят о краудфандинге. Что же скрывается за таким сложным, казалось бы, термином?

Давайте разберемся:

Что такое краудфандинг и зачем он нужен?
Как работает краудфандинг?
Что такое крауд-финансирование и кто этим занимается?
Как работает каудфандинг в разных странах?

Краудфандинг — инвестирование толпой, или коллективное финансирование какого-либо развивающегося проекта. Это сбор денежных средств на основе добровольных вложений, зачастую не подразумевающих получения прибыли для вкладчиков, с целью реализации идеи автора.

Что такое краудфандинг?

Краудфандинг (от английского слова crowdfunding) дословно означает финансирование толпой или, как это принято называть, народное финансирование. Впервые этот термин употребил Джей Хоу в журнале Wired в 2006 году. Тогда инвесторов он назвал добровольцами, поскольку они жертвовали свои средства, не дожидаясь вознаграждения.

Сегодня краудфандинг является достаточно распространенным методом привлечения денежных средств для развития различных проектов, и далеко не всегда он подразумевает пожертвование.

Краудфандинг — это коллективные инвестиции, например, в бизнес, экологию, развитие новых технологий и так далее. Главное в нем — идея автора (фаундера), который открывает сбор средств на реализацию своих замыслов. Инвесторы (бэкеры), которые видят перспективу в этой задумке, спонсируют автора и через некоторый срок ждут свои вознаграждения, если на то был уговор. Объектом краудфандинга может быть все что угодно: проведение какого-либо мероприятия, музыкальный альбом, мобильное приложение, то есть те вещи, на создание или проведение которых требуется определенная сумма денег.

В краудфандинге инвесторы сразу видят сумму, которую планирует собрать автор, цель проекта и сроки сбора средств.

Например, фаундер — Дмитрий, музыкальный исполнитель, который собирается выпустить новый альбом. Для реализации этой идеи он хочет собрать 1 миллион рублей с помощью краудфандинга за 6 месяцев. На протяжении этого времени бэкеры отправляют ему деньги и видят, какая сумма уже собрана. Когда заканчивается срок, сбор прекращается, либо же Дмитрий может остановить его досрочно. Если нужная сумма уже собрана, но прошло всего лишь 2 месяца, бэкеры могут продолжать инвестировать.

Таким образом:

Краудфандинг — коллективное финансирование проектов разной направленности.
В краудфандинге есть две стороны: автор (фаундер) и инвесторы (бэкеры).
В зависимости от типа сбора, инвесторы получают разные вознаграждения (об этом далее).

Виды краудфандинга

Типы краудфандинга чаще всего различают по видам вознаграждений, которые получают бэкеры:

Reward Crowdfunding

С английского, reward — награда. За вложенные средства инвесторы получают бонусы (упоминание в СМИ, реклама, благодарность и так далее). Такой способ финансирования используется при создании благотворительных, культурных или социальных проектов.

Equity Crowdfunding

Equity — капитал. Бэкеры получают долю в проекте. Такой способ финансирования еще называют “краудфандинг акций”.

Debt Crowdfunding

Debt — долг, поэтому нетрудно догадаться, что речь идет о долговом краудфандинге. Инвесторы в качестве вознаграждения получают какую-то долю в проекте (схоже с прошлым видом), либо полный возврат вложенных средств.

ICO

Initial coin offering — первичное предложение монет. Здесь речь идет о криптовалюте, а если быть точнее, о запуске продаж новой монеты. Проект проводит листинг (выпуск на бирже) своей монеты на бирже с возможностью обменять ее на Bitcoin или другие популярные токены.

Краудфандинг на основе пожертвований

Еще это Donation-based crowdfunding, который используется для развития некоммерческих проектов.

Центральный Банк России выделяет четыре вида краудфандинга:

peer-to-peer кредитование

Сокращенно — p2p, когда бэкер и фаундер — физические лица

peer-to-business кредитование

p2b, инвестор — физическое лицо, заемщик — юридическое (компания).

business-to-business кредитование

b2b, инвестор и заемщик — юрлица.

rewards-краудфандинг

Опять же, reward — награда, то есть взамен на вложенные денежные средства бэкер получит нефинансовое вознаграждение.

Подробнее о регулировании краудфандинга Центральным Банком можно прочитать здесь.

Также существует несколько схем, или моделей краудфандинга:

Все или ничего

Эта схема предполагает сбор средств в полном объеме до конца обозначенного срока. Если сумму набрать не удалось, все деньги возвращаются инвесторам.

Вечное финансирование

Слово “вечное” говорит само за себя — срок сбора не ограничен.

Оставить все

Если указанная сумма не набрана, фаундер все равно получает деньги, но за вычетом комиссии.

Переломный момент

Фаундеру начисляется собранная сумма, если она меньше указанной, но автор уверен в том, что этих средств хватит для реализации проекта.

Как работает краудфандинг?

Как и во многих других сферах, сбор средств через краудфандинг начинается с чего-то малого, постепенно перерастая в сложную систему:

Идея автора

У фаундера появляется гениальная мысль по развитию своего проекта, и он хочет собрать определенную сумму денег для продвижения. Ему необходимо грамотно описать свою задумку, показать пользу своего изобретения, чтобы заинтересовать инвесторов (можно записать видеоролик с описанием продукта).

Автору важно указать, сколько денег ему потребуется на реализацию своего плана и установить сроки сбора средств.

Выбор краудфандинговой платформы и начало сбора

В зависимости от цели проекта автор выбирает подходящую площадку. Следует обращать внимание на направления, которые предлагают сайты и их специализацию по странам, так как некоторые платформы не дают возможность выхода на международный уровень. Например, имея лишь российский банковский счет и адрес фаундер не сможет загрузить свой проект на Kickstarter (американская краудфандинговая платформа).

Также одним из важнейших условий является комиссия, которую взимают площадки (об этом немного позже).

Ознакомление инвесторов с проектом

Если бэкеры видят перспективу в идее автора, они начинают активно инвестировать в его проект. Существует такое понятие, как “минимальная сумма взноса”. Это сумма, которую инвестор может отправить фаундеру и рассчитывать на наименьшее вознаграждение (если оно вообще предусмотрено). Отсюда мы понимаем, что некоторые проекты могут предлагать некую систему наград — чем больше вложено средств, тем лучше будет вознаграждение.

Например, 500 рублей — минимальный взнос, за который инвестор проекта “Шаг в будущее” получит именной сертификат, 1 500 рублей — средний взнос, за который предусмотрен мерч, и 5 000 рублей — наибольшая сумма, которая дает возможность бэкеру получить продукт или присутствовать на собрании разработчиков проекта.

Дальнейшее развитие проекта с помощью краудфандинга

Первые три пункта этого раздела — работа краудфандинга, инвестирования толпой, которая подразумевает добровольное вложение средств инвесторами не всегда с целью получить прибыль.

Преимущества и недостатки краудфандинга

Упрощенный маркетинг

Простыми словами, платформа, через которую автор собирает средства на развитие своего проекта, продвигает идею в массы, публикуя на сайте подробности о задумке фаундера.

Простота совершения сделок

Как фаундеру, так и бэкерам не придется тратить много времени и усилий на оформление различных документов, подтверждающих право владения и так далее.

Доступность

Если у автора есть гениальная идея, но нет средств на ее реализацию, ему идеально подойдет краудфандинг. Зачастую перспективные предприниматели бросают начатое из–за того, что на раскрутку их проекта попросту не хватает денег, поэтому краудфандинг дает им возможность развиваться путем добровольного, коллективного сбора средств. Любой человек, у которого появилась многообещающая задумка, может открыть сбор средств на специальной платформе.

Множество инвесторов

Благодаря тому, что в проект вкладывается множество бэкеров, ни у одного из них не будет единоличного права управления проектом, поэтому автор сможет самостоятельно продолжить его развитие.

Высокий риск

Проект, в который бэкеры вложили свои средства, может провалиться, или фаундер окажется мошенником и просто уйдет с деньгами.

Потеря авторства

Если уникальная идея фаундера не была защищена авторскими правами, то любой человек может создать новый проект с той же задумкой.

Строгая направленность

Не все проекты могут быть допущены на краудфандинговые платформы — они должны соответствовать определенным нишам, темам (зависит от платформы).

Чем краудфандинг отличается от краудинвестинга и краудлендинга?

Крауд финансирование подразумевает несколько способов вложения денежных средств. В чем же их принципиальное отличие?

Краудфандинг — коллективное инвестирование, которое чаще всего используется в благотворительных целях, или в проектах, которые не подразумевают денежное вознаграждение. В качестве бонуса бэкер может получить благодарность от фаундера, мерч или иную вещь на усмотрение автора.

Этот способ сбора средств подходит творческим людям, например, музыкантам, художникам и так далее.

Краудлендинг — p2p-кредитование, когда физические и юридические лица инвестируют в различные бизнес-проекты по договорам займа. Это альтернатива банковским кредитам, которая позволяет авторам получить кредит от частных лиц. Краудлендинг осуществляется на других, отличных от краудфандинга площадках, например, Penenza.

Отличие от краудфандинга заключается в том, что в первом бэкеры не стремятся получить прибыль, а в краудлендинге, наоборот, инвесторы стремятся к получению выгоды.

Краудвинстинг — по-другому, акционерный краудфандинг. Если проект продолжит успешное развитие, инвесторы станут владельцами доли в бизнесе и будут получать с этого прибыль.

Краудинвестинг работает по схеме “все или ничего” — если автору удастся собрать указанную сумму денег за определенный срок, то проект начнет свое развитие, в противном случае средства вернутся обратно инвесторам.

Краудфандинг в разных странах

Россия

Всего в Российской Федерации действует свыше 25 краудфандинговых платформ. К концу 2021 года объем рынка краудфандинга в России составлял 14 миллиардов рублей, что в 2 раза больше показателей 2020 года. С обзором рынка краудфандинга Центральным Банком России можно ознакомиться здесь.

Краудфандинг в России существует преимущественно в виде финансирования благотворительных и творческих проектов.

Многим писателям, дизайнерам, музыкантам удалось удачно начать реализацию своих идей, но пока, к сожалению, рано сравнивать отечественный рынок краудфандинга с западным. Подробнее о развитии краудфандинга в России можно прочитать на этой странице.

Наталья Игнатенко

PR-директор краудфандинговой платформы Planeta.ru

Объём краудфандинга сравнивать нецелесообразно. За рубежом сотни крауд-платформ, это отдельная большая доля экономики. Краудфандинг стал частью культуры, даже одна из серий популярного мультсериала «Южный парк» была посвящена краудфандингу.

В России количество платформ исчисляется десятками (и сюда входят не только классические краудфандинговые платформы, но и краудлендинговые, которых в последнее время стало всё больше). Краудфандингу в России на старте пришлось бороться с негативным наследием МММ и недоверием к новым финансовым инструментам. К тому же, краудфандинг – это лакмусовая бумажка уровня благосостояния общества. Это не продукт первой необходимости, поэтому очень показательна связь рынка краудфандинга и экономического благополучия страны.

Лично мне как PR-директору «Планеты» обидно, что когда мы пытаемся заходить в некоторые СМИ (конечно, не все, я очень благодарна всем журналистам, которые помогают нам развивать тему краудфандинга в России), нас отправляют в рекламный отдел, хотя о проектах за рубежом они активно пишут. Это тоже влияет на проникновение краудфандинга в массы, хоть и, повторюсь, мы очень активно работаем с медиа, за что им большое спасибо.

У нас нет цели достичь показателей Kickstarter, потому что мы понимаем нецелесообразность этого сравнения. Но у нас есть цель быть лучше себя вчера – и год от года у нас это получается

Так менялся объем краудфандинговых инвестиций в Российской Федерации:

США

Многие говорят о том, что краудфандинг в США зародился еще в 1997 году, когда фанаты рок-группы Marillion собрали музыкантам средства на их тур. Все же, большую огласку коллективное инвестирование получило в 2008 году, когда была создана первая краудфандинговая платформа Indiegogo, а уже в следующем году произошло открытие Kickstarter. В Америке краудфандинг является чуть ли не основным способом развития стартапов, а также источником дополнительных средств для уже существующего бизнеса.

К слову, объем рынка краудфандинга в США составил 13 миллиардов долларов на 2021 год, и при среднегодовом росте в 11,2% к 2028 году ему прогнозируют почти 29 миллиардов зеленых.

Страны СНГ

Не везде краудфандинг успел закрепиться так, как это случилось в США. Например, в Казахстане коллективное инвестирование появилось в 2014 году, и с переменным успехом продолжает развиваться по сей день. Сейчас в республике работают две площадки: Baribirge и Starttime.

В Беларуси действуют такие платформы, как Talaka.by и Maesens.by, а в Украине функционирует “NA-STARTE”.

Книги про краудфандинг

Книга — незаменимый помощник в любом деле, поэтому, если вы хотите детальнее разобраться в теме краудфандинга, советуем прочитать вам следующие работы:

Джейсон Рич “Краудфандинг. Справочное руководство по привлечению денежных средств”

Книга подойдет тем, кто хочет разобраться с нуля, как работает коллективное инвестирование, в чем его преимущество перед другими видами финансирования, как продвигать свой проект и многое другое. В конце книги представлено мнение экспертов, которые поделились своими секретами с читателями.

Василиса Дрогичинская “Практическое пособие по краудфандингу

Сборник представлен российской краудфандинговой платформой Planeta.ru. Содержание книги дополнено реальными примерами, которыми сотрудники платформы решили поделиться со своими читателями. Сборник удобен тем, что содержит большое количество картинок и таблиц, которые легко запоминаются и могут быть без труда сохранены.

Сальвадор Бриггман «Crowdfunding Personal Expenses: Get Funding for Education, Travel, Volunteering, Emergencies, Bills, and more!»

Сальвадор Бриггман — блогер, который помогает людям освоиться в сфере крауд-финансирования. В своей книге он рассказал, как запустить благотворительный проект на краудфандинговой платформе.

Ирина Лиленко—Карелина «Краудфандинг. Как найти деньги для вашей идеи»

После прочтения книги вы научитесь составлять грамотное описание своего проекта, работать со своей аудиторией и оценивать возможные риски. В описании написано, что книга подойдет благотворительным организациям, большому и малому бизнесу, социальным предпринимателям, авторам произведений искусства, всем, у кого есть идея, и он не знает, как превратить ее в дело своей жизни, а также всем потому, что никто не знает заранее, какая идея осенит его завтра.

Также вы можете искать информацию в других источниках, например:

У того же Сальвадора Бриггмана есть собственный ютуб-канал, где он подробно рассказывает о всех тонкостях краудфандинга, в частности о запуске собственного проекта на платформе Kickstarter.
Блог популярной российской краудфандинговой платформы Boomstarter, которая в социальных сетях рассказывает о том, как начать развиваться в этой сфере: youtube, telegram.
У платформы Planeta.ru также есть собственный блог: youtube, telegram.

9 советов по развитию краудфандинговой кампании

Учитесь на чужих ошибках

В любом деле важно заранее проанализировать успехи и неудачи других людей, чтобы быть готовым к любому повороту событий. Следите за уже существующими бизнесами, изучайте работу начинающих проектов и внедряйте полезное в свою работу.

Не спешите с началом сбора

Поспешные решения редко приводят к положительному результату. Для начала убедитесь в том, что вы заложили необходимый фундамент, чтобы своей надежностью привлекать инвесторов. Краудфандинг — доступный способ финансирования, но не самый легкий и быстрый. Докажите будущим вкладчикам, что они могут стать частью чего-то грандиозного.

Подумайте о каждом исходе

Если ваша краудфандинговая кампания собрала достаточно средств для развития, у вас уже должен быть готова инструкция или некий план, по которому вы будете действовать дальше: как отправлять вознаграждения, как продолжить деятельность проекта и так далее.

Нельзя быть полностью уверенным в том, что вашу работу ждет неминуемый успех, поэтому сразу решите, что вы будете делать с проектом в случае неудачи.

Общайтесь с инвесторами

Некоторые площадки дают возможность фаундерам видеть список бэкеров, которые инвестировали в их проект. Поддерживайте связь с аудиторией, делитесь своими мыслями о будущих разработках и прислушивайтесь к каждому совету.

Неудача — не беда

Многие проекты, которые мы знаем как наиболее успешные в сфере краудфандинга, стартовали не с первого раза. Если вам не удалось собрать нужную сумму с первого раза, это не повод отчаиваться и бросать свой проект — проанализируйте ситуацию, определите, что могло пойти и не так и внесите необходимые коррективы.

Работайте в команде

Крайне сложно следить за всеми происходящими процессами во время развития вашего проекта, и уж тем более непосильной задачей будет все это контролировать в одиночку. Распределите обязанности между определенным кругом лиц, создайте некую систему в работе над проектом. Такая схема развития называется краудсорсинг — когда целый коллектив работает над созданием чего-либо (принцип коллективного разума).

Предлагайте ценные вознаграждения

Только благотворительный проект сможет собрать нужную сумму, не пообещав ничего взамен. Когда инвестор поймет, что взамен на деньги он получит что-то действительно ценное, он незамедлительно расскажет об этом своим друзьям и знакомым, которые наверняка заинтересуются вашим проектом.

Установите небольшой срок сбора

Если ваш проект действительно принесет какую-то пользу или просто заинтересует бэкеров, то он соберет средства за любое время. Больше всего средств фаундер получает в начале и в самом конце, поэтому устанавливать затяжной период сбора в надежде получить больше денег — не самая лучшая идея.

Будьте честными

Это одно из самых главных качеств фаундера, которое высоко ценится аудиторией. Укажите реальную сумму денежных средств, которая вам потребуется для реализации вашего проекта и не пытайтесь обмануть инвесторов поднятием планки. Поставьте минимальную сумму взноса, которая будет доступна каждому, сконцентрируйтесь на пользе вашей работы, а не извлечении личной выгоды.

Примеры успешных краудфандинговых проектов

Чтобы убедиться в пользе краудфандинга, необходимо узнать о невероятных историях успеха некоторых проектов:

Настольная игра Conan: Hyborian Quests

Да, краудфандинг имеет широкое применение, поэтому сборы организовываются даже на такие проекты. На платформе Kickstarter компания Monolith Board Games LLC планировала собрать 80.000 долларов, чтобы создать игры по мотивам фильма «Конан-варвар» — «Конан: Хайборианские квесты». Инвесторам настолько понравилась такая идея, что они инвестировали в этот проект 3.3 миллиона долларов.

The Coolest Cooler

Ничего удивительного, главной задумкой проекта являлся современный кулер, который совмещал в себе функции блендера, Bluetooth-колонки, разделочной доски и не только. В 2013 году задумка автора Райана Греппера провалилась, но уже в следующем году на той же платформе Kickstarter ему удалось собрать, внимание, 13 миллионов долларов. К слову, для запуска проекта фаундеру требовалось минимум 50 000 вечно зеленых.

3D-ручка 3Doodler

Ни для кого не секрет, что такое 3D-ручка и как она работает. 3Doodler считается первой трехмерной ручкой, поэтому на Kickstarter этот проект сумел собрать 2.5 миллиона долларов (при том, что минимальная сумма составляла 30 000).

Glowforge

Идея проекта заключалась в создании 3D-принтера, который мог использовать разный материал для изготовления объектов. Для покрытия всех расходов проекту нужно было собрать 100 000 долларов, а генеральный директор — Дэн Шапиро — ожидал получить от краудфандинга около 2 миллионов зеленых. Как итог, Glowforge побила рекорд 2015 года, собрав 27.9 миллиона всего за месяц.

Tile

Успех проекту принесла поистине гениальная задумка — Bluetooth-маячок, который прикреплялся к предметам, чтобы в случае потери их можно было легко найти. Целью сборов была сумма в 200.000 долларов, которую на Kickstarter удалось собрать за 24 часа. Всего Tile удалось привлечь 2.5 миллиона долларов на развитие своего проекта.

Exploding Kittens

В 2015 году “Взрывные котики” вызвали настоящий ажиотаж в сети. Это простая карточная игра, смысл которой заключается в том, что, если вы вытягиваете карточку “взрывного котика” — вы проигрываете. В игре есть множество интересных нюансов, которые привлекли инвесторов. Проект смог собрать почти 9 миллионов долларов, несмотря на то, что автора хотели получить хотя бы 10 000.

Pebble

Проект, который в свое время поставил рекорд по сбору средств на краудфандинговой площадке. За 28 часов удалось собрать планируемую сумму — 1 миллион долларов, а всего авторы получили 20 000 000 долларов за месяц.

Этот список может длиться вечно, так как краудфандинг — идеальный выбор для развития стартапа.

Источник

Тренды

Как инвестировать на российских краудфандинговых платформах

3 сентября 20198 минут

Покупка ценных бумаг на бирже — классический, но не единственный способ инвестирования в бизнес. Можно действовать через краудфандинговые онлайн-платформы, где люди и начинающие бизнесы собирают деньги на конкретные проекты или чтобы покрыть кассовый разрыв. Взамен обещают проценты выше банковских, долю в бизнесе, свой новый продукт и другую выгоду.

Краудфандинг делится на 3 вида.

Краудлендинг.

Физические лица кредитуют друг друга или компании. По сути, это не инвестиции, а ссуды. Здесь и в остальных двух случаях онлайн-платформа выступает посредником, а зарабатывает на комиссии. С дохода надо платить НДФЛ 13%.

Краудинвестинг.

Долговое финансирование компаний в обмен на долю. Доходность зависит от показателей конкретного бизнеса, также можно заработать на перепродаже долей.

Reward-краудфандинг.

Вложения в проекты за нефинансовые вознаграждения: продукты и сервисы, право их приобретения до поступления в открытую продажу и другие поощрения.

Сфера развивается стремительно: объем рынка краудфандинга в России в 2018 году составил 15,2 млрд рублей — в 10 раз больше, чем по итогам 2015 года. Но к любой такой инвестиции важно подходить обстоятельно: регуляторы еще не создали законодательную базу, поэтому среди владельцев платформ нередко встречаются мошенники. Тем не менее есть надежные площадки, в том числе государственные.

Краудфандинг и закон

Банк России разработал законопроект «О привлечении инвестиций с использованием инвестиционных платформ»: он прошел первое чтение в Госдуме. Если закон примут, краудфандинг-площадки будут обязаны идентифицировать пользователей и заключать договоры c ними. Кроме того, неквалифицированным частным инвесторам ограничат суммы вложений, а требования к компаниям, которые привлекают финансирование, ужесточат. К поиску инвестиций не допустят организации, у владельцев которых есть судимость за экономические преступления.

Вот критерии, которые помогут выбрать надежную площадку:

платформа — зарегистрированное юридическое лицо, у которого есть агентские договоры и лицензионные соглашения с компаниями, привлекающими инвестиции;

платформа гарантирует безопасность транзакций и надежность своих партнеров;

в управлении платформой принимают участие госструктуры, либо она добровольно сдает отчетность контролирующим органам;

у платформы хорошая репутация: отзывы, успешные кейсы завершенных проектов, статьи в ведущих деловых медиа.

Penenza — краудлендинговая платформа, через которую можно дать взаймы компаниям, участвующим в тендерах на госзакупки. Penenza работает с 2015 года и лидирует по объему выданных займов — более 17 млрд. рублей. Платформа заявляет, что деньги идут на конкретные цели компаний, подтвержденные тендерной документацией. Средний срок возврата кредита, по данным платформы, — 21 день, ставка кредитования для компаний — от 3,5% в месяц, средний размер кредита — 1 млн рублей.

Минимальная сумма вложений для инвесторов — 5 тыс. рублей с возвратом от 2-х месяцев. Обещают среднюю годовую доходность 20%.

Руководство Penenza утверждает, что просрочка по займам на платформе минимальна (0,4% от общего объема сделок), а доля дефолтов составляет 0,2%. Всё благодаря строгому подходу к заемщикам, которых анализируют по 400 показателям, а также из-за привязки займа к конкретным госзакупкам. Площадка добровольно сдает Банку России отчетность и участвует в тестировании новых правил регулирования краудфандингового рынка.

StartTrack — вторая по объему краудлендинговая платформа страны. По данным площадки, с 2012 года заемщикам выдано более 2,7 млрд рублей ссуд. Деньги получили 101 компания, в том числе академия спорта Кости Цзю. Площадка сама отбирает организации, оценивая их инвестиционную привлекательность.

На сайте StartTrack обещают доходность 5% годовых по договору займа. Также платформа дает возможность краудинвестинга — покупки доли компаний.

StartTrack создана при содействии государства. Владелец платформы — Фонд Развития Интернет-Инициатив (ФРИИ), принадлежащий Агентству стратегических инициатив (АСИ). В 2017 году в площадку инвестировала компания «ВЭБ-инновации».

Planeta.ru — платформа reward-краудфандинга. Здесь можно финансировать проекты, которые имеют культурную, общественную или предпринимательскую ценность, как работа центра помощи домашним животным или открытие веганской пиццерии. Авторы проектов указывают нужную сумму и получат ее только в случае сбора всех денег в заранее установленный срок. Площадка популярна среди музыкантов, собирающих деньги на новый альбом, благотворителей и социальных предпринимателей.

Поддержка проектов не принесет инвестору доход, однако можно получить другие вознаграждения. Например, поддержав издание альбома группы «Алиса» на 1 тыс. рублей, можно первым получить доступ к его цифровой версии, а за 25 тыс. рублей — одну из 100 именных виниловых пластинок с автографом Константина Кинчева.

Существует риск не получить вознаграждение — вся ответственность за рассылку бонусов лежит на авторах проектов.

Краудфандинг напрямую и его опасность

Некоторые стартапы привлекают деньги сами, в обход платформ. У таких вложений повышенный риск: если решите действовать напрямую — тщательно проверьте компанию. Например, SkyWay собирает деньги на разработку «струнного транспорта» нового поколения. При этом у компании нет внятной документации и информации о разработке. Пользователи собирают данные об обманах со стороны SkyWay и даже создали сайт stopskyway.com.

Источник

Содержание

Что такое краудфандинг

Как бизнесу заработать с помощью крауд-технологий

Краудфандинг

Краудлендинг

Краудинвестинг

Как привлечь финансирование через площадку

Плюсы и минусы крауд-технологий для бизнеса

Крауд-платформы в мире и России

Kickstarter

Zopa

MicroVentures

Planeta.ru

Поток

Реестр операторов инвестиционных платформ

Содержание

Механизм[править | править код]

Краудинвестинг в мире[править | править код]

США[править | править код]

Европейский союз[править | править код]

Россия[править | править код]

Остальной мир[править | править код]

Примечания[править | править код]

Что такое краудинвестинг

Можно ли инвестировать в краудфандинг

Даем деньги десяткам компаний одновременно

Скидываемся на целевые займы

Что такое краудинвестинг

AngelList

Honey

Ring

Cruise

Crowdfunder

EquityNet

Fundable

WeFunder

SeedInvest

MicroVentures

CurcleUp

Резюме

Получи до $100 000 на реализацию своего стартапа вместе с Founders Club!

Что такое краудфандинг?

Виды краудфандинга

Как работает краудфандинг?

Преимущества и недостатки краудфандинга

Популярные краудфандинговые платформы

Kickstarter

Indiegogo

Planeta.ru

EcoCrowd

Чем краудфандинг отличается от краудинвестинга и краудлендинга?

Краудфандинг в разных странах

Россия

США

Страны СНГ

Книги про краудфандинг

9 советов по развитию краудфандинговой кампании

Примеры успешных краудфандинговых проектов

Настольная игра Conan: Hyborian Quests

The Coolest Cooler

3D-ручка 3Doodler

Glowforge

Tile

Exploding Kittens

Pebble

Как инвестировать на российских краудфандинговых платформах

Поделиться:

Другие крутые статьи на нашем сайте: